下調信用卡罰款利息

信用卡逾期欠款利息罰款下調至1%至1.5%之間，相信對銀行的淨利息收益率（NIM）影響不大。

調低徵收利息收費雖會對使銀行賺幅略跌，但衝擊不大，主要是截至08年9月份的信用卡貸款只佔總銀行貸款的3.4%。無論如何，分析員維持不變銀行領域「增持」的投資建議。

信用卡罰款利息從3月起下調至1%至1.5%之間，艾芬投行分析員認為，對淨利息收益率（NIM）帶來的影響不大。

新的年度利息計算罰款費用方式，如下:

（I）第一級信用卡利息（連續12個月繳付最低償還額）從最低15%，下調至13.5%。

（II）第二級信用卡持有人若能繳付10個月最低償還的計算方式，持卡人必須繳付的利息從原本17%，下調至16%。

（III）以上兩種計算方式皆非的第三級持卡人，必須繳付的利息從18%，降低至17.5%。

同時，逾期罰款的最低費用從原本的最低10令吉或超支款項的1%，也將減低至5令吉並把最高100令吉的罰款，下調至75令吉。

調低信用卡利息反映出國行調低隔夜利率調整市場所帶來得反應，該項利息的調整是根據國行降低1%利率以及80個基點的貸款利率所衍生的。

至於非利息收入方面，調低逾期罰款的最低費用會帶來衝擊，惟銀行尚未提供詳細資料，分析員認為對它在非利息收入所佔的比重並不顯著。

准時還卡帳新措施無損消費開銷

國家銀行為鼓勵信用卡用戶可準時支付卡帳，而讓那些在連續12個月準時支付最低信用卡限額的用戶，享受更低的利息，從原本的18%減少至15%。無論如何，分析員則認為這項措施並不會對國內的消費者開銷和經濟成長帶來任何實際的影響。

僑豐投資銀行分析員表示，這項措施的宗旨是要培養大馬公民良好的財務遵守和債務管理。根據最新的信用卡額 (截至4月杪為5億3200萬令吉)計算，3%的利息差別，可帶來最高每年5億3200萬令吉的利息節省，或相等於0.2%的私人開銷。無論如何，利息節 省會在2008年7月份才開始帶來貢獻，再加上，在沒有實際的家庭可支配收入增長下，消費開銷的影響並不會顯著。

該分析員相信，這項新信用卡貸款價格的調整，並不會其該投資銀行所研究的銀行集團帶來顯著的盈利影響。

根據這些銀行最新的財務季報告計算，3%的利息減少，僅對各銀行的淨利息收入帶來平均1.9%的影響。影響較大的銀 行分別為豐隆銀行（HLBANK，5819，主板金融股）、大馬證券銀行（AMMB，1015，主板金融股）和大馬證券銀行（AMMB，1015，主板金 融股）。

聯昌國際投資銀行也認同，最新措施預料對銀行淨利響輕微，因信用卡貸款只佔總貸款的3.3%。再者，由於新措施要求連續12個月准時付款，這意味者符合繳付便低利率資格的貸款者將會更少。