理財大學問

2010年是80后族群首度邁向30歲，也意味著越來越多80后走入婚姻殿堂。

這些小夫妻成家立室后，接下來就是進入為人父母的階段。

在現今通脹不停、金融危機頻頻發生的大環境，80后小夫妻應該如何規劃家庭的未來財路？

80后抗風險能力較強，讓錢生錢才能“開源”。
夫婦剛成立的兩口之家，一般的情況就是儲蓄少、消費欲望高，還要供車供房子，但未來幾年就要面臨育兒的負擔，開支會逐步加大。

綜合理財專家的看法，80后小夫妻可做好以下三大要點，以達到理財積富的目標：

◆一、開源節流：

首先應該要注意開源節流，為今后的生活做好各方面的理財規劃。

衣食住行中，食和住不宜過度控制成本，但可在穿上節約點錢，交通費用也要盡量節省。

◆二、學會記賬：

記賬可以最直觀、最清晰地幫你展示本月家庭收支狀況。對照著帳本，可以很容易地分析出哪些錢該花，哪些不該花。通過記賬，可以更好地約束自己，避免‘月光’。”

◆三、投資理財：

80后抗風險能力較強，讓錢生錢才能“開源”。可以實行三分制原則，即三分之一財產入股市，三分之一財產購買基金，三分之一用于儲蓄。

這樣風險可控，還能實現一定的資本收益。”

提早規劃子女教育費

雖說80后小夫妻才開始結婚不久，孩子上大學是很長遠的事，但是提早規劃子女教育費是為人父母者的責任之一，也對自己未來的財務狀況有明確的掌握。

例如在中國從幼兒園到大學，再加上各個階段所需的才藝費、補習費，粗略估計，至少要45萬元人民幣（約22.5萬令吉）。

即使是從少就開始節省才藝費、補習費，至少也要20萬元（約10萬令吉）才夠一個孩子的教育費。

不輕易動用

日本趨勢專家大前研一曾說：“投資孩子的資金，往往是跟孩子的資質成反比。”

因此子女教育費要準備多少？得看孩子資質。

知名藝人甄妮說過：“就算我知道有一間房子明天就會漲一成，也絕對不動用女兒的教育基金去投資。”

許多父母常會因為家庭臨時出現的重大支出，甚至是以為穩賺不賠的投資，而去動用子女教育費，這是錯誤的觀念。

為了避免孩子的教育費遭到挪用，父母最好另外開設戶頭，讓這個專戶專款專用。像我一位朋友就用孩子的名字開兩個戶頭，一個是銀行存款戶，另一個則是證券戶，專門幫孩子存高配息績優股。

須為養老打算

在存子女教育費的過程中，父母最容易忽略的是自己的退休金，只把錢留給孩子念書，自己退休后卻苦哈哈地過日子。

現代人不能再奢望“養兒防老”，雖然讓孩子接受良好的教育是父母應盡的義務，但也別忘了自己的下半輩子還是得靠自己，而不是靠子女。

父母親要著手整理家庭資產負債表、每月收支表， 看看每一年扣除房貸、生活費、保險費，以及夫妻兩人的退休金準備后，再根據家庭結餘，提供符合預算的教育資源。

為人父母做好風險規劃

在為小孩存教育費前，父母其實應該先做好風險規劃，才不會因為本身發生突發狀況，影響孩子的未來。

父母是貢獻家庭主要收入來源者，也是未成年子女的保護傘，這把大傘要穩固，孩子的基本生活、就學機會才不會受影響。

為人父母一定要先看看夫妻雙方的基本壽險、醫療險夠不夠。

以壽險來說，一家之主的壽險額度最好是家庭年收入的10倍。另外，夫妻也要把最基本的醫療險一次買齊，包括住院型醫療險、實支實付醫療險、癌症險等。

包含夫妻及孩子所有基本保險費（不含儲蓄險）的家庭總保費，最好控制在家庭年所得的二成內。

省稅最后大行動

歲末跫音已至，先別急著計劃慶聖誕和跨年，在迎接2011年的最后兩週，讓我們來整理一下自己的賬目，並列出扣稅清單，為全年開銷支出算賬，才不至于在明年報稅時手忙腳亂。

用省稅的方式來為一年寫下句點，對自己的錢包也有所交待！

趁年底給自己列張“省稅”檢查單，並了解過去開銷流向。
匆匆忙忙又快過完一年，年末終于可以稍稍喘氣，和自己算個“賬”，把過去開銷支出的收據拿出來，稍做整理為明年的報稅做準備。

在實行自我估稅制度后，歲末為自己的賬目“大掃除”，成了每名納稅人必做之事，納稅人可大略計算過去一年收入約多少，若是收入顯著增加，可趁2010年結束以前，在可扣稅的項目上多開銷，以在明年4月份報稅時達致省稅的目的。

面對一大疊賬單收據，應從何開始呢？

均富國際會計行董事盛繡雁接受《中國報》詢問時指出，納稅人在開始整理資料之前，需要先釐清身分，本身是擁有額外收入（如生意或租金收入）還是受薪人士。

“在厘清收入項目后，再開始整理資料才不會陷入混亂。”

她說，一般上，真正的報稅程序明年1月份才開始，因為雇主會在1月10日前辦理員工的EA表格，納稅人許多相關扣稅資料如保單收據也將在1月份陸續寄達。

整理可扣稅清單

宏願理財機構創辦人兼董事經理陳文博受詢時指出，平常沒有整理個人收據和作紀錄的納稅人，到了年底年底整理賬目資料時，往往會陷入混亂，因而忽略許多可以幫助“省稅”的項目。

“例如與顧客的應酬費用、平常帶父母看病的費用，常常因為數目不大就被忽略。”

他指出，年底的個人賬目整理，除了報稅，更重要的是，了解自己一年來的開銷指出狀況，準備為新的一年規劃。

儘管納稅人必須等到明年1月才會收到相關文件，但提早做準備，為自己列一張“省稅”檢查清單又何妨呢？

醫療保健年終做體檢健康迎新年

◆父母醫療開銷

盛繡雁：1月份是準備報稅關鍵時刻。
這項扣稅項目常常被忽略，孝子孝女可得要注意，只要是父母醫療開銷，都可獲得最高5000令吉的稅務減免。

這個項目涵蓋的不只是疾病醫療，身體檢查、牙科護理包括洗牙也算在內。

要注意的是，這項稅務只限于本身的父母，配偶父母則不包括。另外，若收據是在父母名下，納稅人需附上關係證明文件，如出生證明，才能獲得稅務減免。

除了父母親的醫療費用，個人、配偶和孩子的身體檢查也可申請最高500令吉減免，全年忙碌的上班族，在迎接新的一年之際，不妨做個體檢。

這項體檢費用減免，是個人、配偶和孩子最高5000令吉醫療費用減免的一部分。

◆殘障配備與減免

為自己、配偶、孩子或父母購買殘障輔助設備，可獲得頂限5000令吉的額外減免。

這些配備包括洗腎機、輪椅、助聽器和義肢等基本支撐配備。

除了配備開銷可享額外減免，殘障納稅人在扣除9000令吉的個人減免優惠后，也可額外獲得6000令吉的減免；若妻子是殘障人士，則可獲額外減免3500令吉。


◆運動器材

為鼓勵國人多運動、強身建體，稅收局在09年時，將運動器材和用品支出納入減免項目中，納稅人可獲300令吉減免。

只要是1997年體育發展法令列名的運動項目的運動用品，包括短期消耗品如高爾夫球和羽毛球等都涵蓋在內，但不包括運動服裝和鞋子。

若配偶分開估稅，則每人可享300令吉稅務減免。

保險壽險保費可減免

陳文博：積少成多，勿忽略小項目。
保險產品眾多，現在的納稅人一人擁有3、4份保單也為數不少，但請記住，不管你買了多少份保單，只有壽險保單的年度保費可以獲得減免。

保費金額減免項目將在明年1月生效，只要是在今年內購買的人壽保險，都可享有這項保費減免。

壽險保費與公積金繳納額的合計減免額為6000令吉，另外1000令吉減免是供保險公司年金計劃的保費。

年度保費收據一般上也將在明年1月寄達，納稅人也須注意，將此項目列入“省稅”檢查清單中。

教育開卷有益多買幾本

◆讀物開銷

寬頻、體育用品、托兒照料和房屋貸款利息，都可納入稅務減免範圍。
所謂“開卷有益”，書籍刊物包括孩子的參考書和課本開銷，都可享有稅務減免，所以，可以現在就列“必讀書籍”清單，趁年底書店清倉優惠之際，購入心頭好。

此項目可獲得最高1000令吉的減免，不過，報紙和禁書則不在優惠範圍內。

不過，納稅人必須保留所有收據，以備稅收局抽查。

◆自我進修

不只小孩唸書可獲額外減免，在職人士自我進修也可獲得稅務減免，何不趁機自我加值？

只要是由教育部發出教育執照的教育機構所提供的課程，都可申請高達5000令吉的減免，減免範圍更擴大至碩士和博士學位。

不過，大馬境外的遠距離教學課程，卻不涵蓋在稅務減免範圍。


電腦與網絡電腦軟硬體3年扣1次

科技日新月異，謀生配備之一的電腦和相關軟體都得跟著更新。

納稅人凡購買供個人用途的電腦，每3年可獲得1次減免，最高減免額為3000令吉。

此外，這項減免也涵蓋電腦硬體或軟體購置。

如果碰巧你正想換電腦，又是隔了3年期限，不妨趁現在行動。

住宿今年買屋 貸款利息可扣稅

自09稅年起，購屋者可連續三年享有高達1萬令吉的房貸利息減免，凡在09年3月10日至2010年12月31日期間購下的房屋，都可獲減免。

需要注意的是，這項稅務減免只可限于一間房子，房子類型包括組屋和公寓。

另外，用作租賃用途的房地產不在減免範圍。


孩子教育與照料為孩子儲蓄可獲稅務減免

◆孩子教育存款

為孩子儲蓄未來也可獲稅務減免。

孩子的國民教育儲蓄基金（SSPN）戶頭今年的存款金額，可獲得最高3000令吉的減免。

例如：今年存入4000令吉，提出1500令吉，則2500令吉可獲減免。

不過，稅務減免只限當年存入的存款，之前累積的存款則不被納入減免範圍。

另外，家有滿18歲但尚在求學的孩子，也可獲得減免，就讀STPM或A-Level的孩子每人減免1000令吉；在大專或海外求學的孩子，每人可減免4000令吉。


◆托兒費用

夫妻上班將孩子交給托兒所照顧，而雇主有提供此項津貼，納稅人可獲得每年2400令吉減免。

不過，個人所得稅的BE表格沒有這一欄供扣稅，此項減免是由雇主在EA表格中列明此托兒津貼，然后從總收入中扣出來。

納稅人和配偶12歲以下的親生孩子，或透過合法程序領養的孩子，都涵蓋在此減免項目。

业务产品继续扩张 建议买入启顺造纸 NTPM

随着营业额和盈利在过去五年皆表现良好，加上业务与产品属日常必需品且无周期性质，因此，我们预计启顺造纸（NTPM，5066，主板消费产品股）的业务会继续随着扩展计划增长。

根据11.5倍本益比，我们将启顺造纸的合理价定于63仙；由于它具备10.5%的增长潜能，以及2011财年预计带来5.3%股息回酬率，因此我们建议“买入”该股。

目前，启顺造纸在大马的市占率是超过50%，而该公司也正兴建起第二间纸巾厂，这用于进行纸料制备工作的厂房，预计于2011财年杪投入运作；一旦启用第二厂房，该公司能降低仅依赖单一厂房的营运风险。

我们也预计该公司会继续派发股息，因该公司已采纳派发净利至少50%为的股息政策，而它在过去5年皆派发每年5%至8.4%的股息。

BJToTo成功多多派息4仙

成功多多（BJTOTO，1562，主要板貿易）第二季淨利按年下滑36.5%至6508萬2000令吉，同時宣佈派息每股4仙。

該公司向馬證交所報備，截至10月31日次季，多多博彩（Sport Toto）收入下滑，導致成功多多營業額按年從8億5711萬令吉微跌至8億4579萬令吉。

“業績下滑主要是多多博彩的開彩日減少，加上投注稅從6%提高至8%。”

總結首半財年，成功多多營業額同樣稍微走低至16億8119萬令吉，淨利則報1億2904萬令吉，按年跌36.4%。

該公首半財年的派息亦大幅下滑，從上財年同期的49.5仙，減少至12仙。

多多博彩首半財年的營業額按年微跌0.6%，稅前盈利則跌31.8%。

白糖燃油起價

政府上週調高白糖和燃油價格，經濟學家指出，國人的可支配收入受影響程度將取決于商家轉嫁成本的幅度，並預期消費者短期內將對此出現自然反射的反應。

配合合理化補貼的政策，政府上週五宣佈，削減白糖、RON95汽油、柴油和液化石油氣的補貼，其中每公斤白糖起價20仙至2.10令吉（西馬），每公升RON95汽油起5仙至1.90令吉。

MIDF證券研究指出，糖及燃油起價后，對家庭開銷和商業活動的影響，很大部分取決于轉嫁效應。

“零售物品與服務的轉嫁模式有兩種，即完全轉移漲幅，及稍微起價或沒有起價，但質量明顯下滑，導致消費者得間接支出更多。”

該行認為，這些成本轉嫁結果，將是侵蝕人們可支配收入的風險之一。

僑豐投資研究則認為，政府宣佈第二波的補貼合理化，將導致消費者開銷出現短期自然反射反應。

“但隨著經濟狀況漸改善，消費者漸適應更高的價格，料對整體零售銷售影響不大。”

認同逐步調整補貼

MIDF證券研究也預期，轉嫁效應將帶來更高的遞送和（或）交通成本，但這方面的影響仍胥視執法單位的應對能力。

此外，多名經濟分析師異口同聲，強調合理補貼的必要和重要性，且認同當局逐步調整補貼的做法。

聯昌投資銀行區域經濟分析主管李興裕指出，原產品價格持續走高，調整補貼品價格是“免不了”的。

MIDF證券研究兩名經濟分析師艾美麗亞和安東尼也認為，政府今年的補貼金額估計高達183億令吉，重整燃油補貼是合理化補貼決策的關鍵。

“儘管這是痛苦的，我們相信這是有效管理有限資源的必要措施。”

起價外溢效應通脹料趨高

政府採取漸進措施，每6個月削減補貼1次，興業證券研究經濟分析師白文春相信，這將推高燃油和食品價格，明年的通貨膨脹率料趨高。

他指出，第二波補貼合理化宣佈雖比預期來得早，但仍與政府計劃一致；今年首波補貼削減，原定在6月進行，爾后才展延至7月。

“發達國家的貨幣寬鬆政策導致原產品國際價格趨高，也將可能推高我國的食品價格，繼而導致更高通脹率。”

但他補充，需求下滑也可能減少部分通脹幅度。

李興裕指出，儘管白糖和燃油的漲幅處于可管理水平，但不能忽視其間接外溢效應。

他估計，有關漲幅將使通脹率上揚0.2%。

在今年7月的首波調漲，消費價格指數（CPI）在7至8月份，揚升1.9%至2.1%。

另外，MIDF證券研究認為，起價導致的轉嫁影響，或沒有想像般嚴重。

“在今年經濟更佳，明年經濟將穩健成長的利好支撐下，通脹、內需和商業活動將維持在可管理的水平。”